ACS logra el 33,5% del primer grupo constructor alemán Hochtief tras concluir su opa

• El grupo presidido por Florentino Pérez quiere llegar al 50%
• La alianza de las dos constructoras operará en 60 países

ACS se ha hecho con el 33,49% del capital social de Hochtief al concluir definitivamente la oferta pública de adquisición (opa) que lanzó sobre la primera constructora alemana, según informó el grupo de construcción y servicios.

La OPA se liquidará mañana viernes, 4 de febrero, en línea con el calendario fijado para la operación que arrancó en octubre de 2010 y que, según ACS, permite crear un "grupo líder mundial en infraestructuras".

La conclusión de la oferta y su liquidación coincide además con la celebración en Madrid de la cumbre entre España y Alemania.

En concreto, la opa de la constructora presidida por Florentino Pérez ha sido aceptada por 2,80 millones de acciones de Hochtief, representativas del 3,64% del capital social de Hochtief. Estos títulos, sumados a los que ACS ya tenía suman un paquete de 25,78 millones de acciones, representativas del 33,49% del capital social del grupo alemán.

De esta forma, ACS se asegura el objetivo que perseguía con la operación de reforzar su posición de primer accionista de Hochtief y superar la cota del 30% del capital de este grupo.

Compra de más acciones

No obstante, el fin último del grupo español es situar su participación en la compañía germana en un porcentaje algo superior al 50% con el fin de consolidarla en sus cuentas. Para ello, ACS prevé comprar acciones en el mercado.

En su oferta, que lanzó formalmente en octubre de 2010, ACS planteó un canje de ocho acciones propias por cada cinco de la alemana, intercambio que posteriormente mejoró hasta fijarlo en nueve títulos por cada cinco.

Para atender este canje, el grupo español cuenta con las acciones propias que tiene en autocartera y con un compromiso de préstamo de títulos propios por parte de sus principales accionistas. Además, tiene autorización de su junta para realizar una ampliación de capital en caso de que fuera necesaria.

Visto bueno de Bruselas

La OPA de ACS sobre Hochtief llega a su fin con el visto bueno de las autoridades de Competencia europeas. La Comisión Europea autorizó la operación sin condiciones a mediados de enero, al considerar que no plantea problemas de competencia porque el grueso de la actividad de cada una de las empresas se desarrolla en países distintos. 

La alianza de las dos constructoras tendrá presencia en 60 países, con unas ventas de 35.000 millones de euros y un beneficio neto de 1.000 millones de euros, según datos de 2010, y que además "tendrá una mayor facilidad de disponer de recursos financieros".

"Un grupo con tamaño y la solidez financiera necesarios para afrontar con garantías de éxito proyectos de gran tamaño financiados con capital privado", tal como destacó Florentino Pérez, en la junta extraordinaria que aprobó una ampliación de capital para garantizarse el éxito de la OPA.

Asuntos pendientes

El consejero delegado de la constructora alemana Hochtief, Herbert Lütkestratkötter, hablará con el presidente de ACS, Florentino Pérez, sobre algunos asuntos que quedan pendientes.

En una conferencia telefónica, Lütkestratkötter dijo que "de momento, no tiene la intención de terminar su trabajo en Hochtief". El consejero delegado de la empresa alemana ha asegurado que el emirato de Catar seguirá apoyando a Hochtief en el futuro.

Hochtief, que descarta llevar a cabo nuevas ampliaciones de capital, va a continuar con la nueva estructuración de sus actividades en Europa y quiere desprenderse de Concession, la unidad de infraestructuras de aeropuertos y carreteras, para lo que contempla una salida a bolsa o su venta a un inversor.